李永昌：2023年世界LNG市场或将供略大于求

1.2021年供需基本平衡，当年全球LNG贸易量为3.8亿吨。

澳大利亚、卡塔尔和美国分别居LNG出口国前3位，当年出口量分别为8300万吨、8130万吨和7360万吨。特是中国以7879.9万吨的进口量首次超过多年来一直位居世界LNG进口第一的日本（进口量为7400万吨）。同年，欧洲地区的LNG进口量为7500万吨。美国成为欧洲最大的LNG来源国，占欧盟+英国LNG进口量的26％，其次是卡塔尔（24％）和俄罗斯（20％）。

2.2022年，欧洲LNG进口量以同比增加60%的超高增率成为全球关注的焦点。

当年全球LNG贸易量增加到4.09亿吨，创历史新高，较上年增加7.6%。同年，欧洲减少进口俄罗斯管道气近1000亿立方米，不惜高价进口LNG达1.21亿吨，比上年高出60%，占全球贸易总量的29.6%。2022年可以说是欧洲天然气进口的一个转折点，即从此以后，欧洲天然气进口从过去的管道气为主改变为以LNG为主。

中国海关总署的数据显示，2022年中国LNG进口量为6344万吨，较上年同比下降19.5%，同时退为LNG进口第二大国。

日本进口量近7200万吨，较上年同比下降200万吨，但超过中国，重回全球第一大LNG进口国。

据澳大利亚能源咨询机构Energy Quest数据，2022年，澳大利亚LNG出口量达8140万吨。而其他资讯说，根据船舶跟踪数据，同年美国和卡塔尔的LNG出口量均为8120万吨。由此可知，该前三甲出口量十分接近。值得一提的是，以上三国的LNG出口量约占全球LNG出口总量的六成；另据路孚特-艾康公司数据，位列第4位的俄罗斯同年LNG出口量为3300万吨，增长了8.6%。而壳牌公司的图示显示位列第5位的马来西亚同年的LNG出口量约为2800万吨。以上前5位国家的LNG出口量约占当年全球4.09万吨总出口量的75%。

据EIA预测，2023年美国天然气产量在28.3亿~28.58亿立方米/日之间，同比增幅约为2%。其中，LNG的出口量将较上年增长11%。若按2022年8120万吨的产量计算，即将增加893.2万吨。美国将以超过9000万吨的出口量稳居世界LNG第一出口大国。值得关注的是，2022年6月因爆炸而关闭的德克萨斯州的自由港LNG终端已于今年2月12日恢复出口。一旦自由港LNG恢复生产，每月能给市场带来130万吨产量。

卡塔尔LNG出口量基本与上年持平，稳居第二位。澳大利亚LNG产能与出口量都将略有下降，退居第三位。

俄罗斯的“北极2号”工程的第一条LNG生产线有可能在2023年内投产，可增加660万吨/年的新产能，俄罗斯当年的LNG产量可望达到4000万吨左右。

中国2023年的LNG产能将在上年3778万吨的基础上突破4000万吨，产量将在上年1851万吨的基础上超过2000万吨。

莫桑比克的LNG工程在2022年11月才投产出口，其设计产能为330万吨。

埃及在2022年出口800万吨的基础上，2023年将增加到1200万吨，即净增400万吨。

由此可知，2023年全球LNG有可能较上年多提供1500万~2100万吨LNG（毋庸讳言，俄罗斯“北极2号”LNG生产线投产时间尚有不确定因素，因此供应能力预计范围颇大）。

欧洲：由于欧洲去年已经成功摆脱了对俄罗斯管道气的依赖，天然气消费量已较上年节约12％，达到4520亿立方米左右的消费水平。预计2023年，欧洲会大体上保持这个消费量。据船舶经纪公司情报主管资讯，今年欧洲LNG的进口量将增加到1.37亿吨（折合1920亿立方米），较去年增加了1600万吨，以弥补今年管道气进口量（主要是俄罗斯）的进一步减少。

亚洲：随着新冠疫情的式微和经济的好转，中国LNG消费量较上年会有一定增长。壳牌公司发布的“2023年LNG展望报告”预计，中国2023年LNG需求的将回升7000万~7200万吨（10.3%~13.5%），重新超过日本，再次成为世界LNG进口第一大国。笔者认为，考虑到国产LNG与进口管道气的增长因素，中国LNG进口增幅不会超过10%。据ICIS预测，今年日本、韩国、印度等国家的LNG需求及进口量较上年分别减少9.7%、8%和3%，合计减少量超过1130万吨，足以抵消掉中国的增加量。日本和韩国减少的主要原因是恢复核能发电和可再生能源产量的增加。由此可见，亚洲地区今年LNG进口量不增反减，总的减少规模约为500万吨。

主要依靠欧洲弥补管道气的LNG需求增加，加上其他地区的LNG需求的零星增加，扣除亚洲地区500万吨的减量，今年全球LNG需求增量应在1300万吨以内。